P ortofolio saham adalah kombinasi saham dari beberapa perusahaan yang dimiliki oleh seorang investor. Investor sering membutuhkan risiko rendah, pendapatan tinggi, dan pengoptimalan portofolio dapat membantu. Banyak juga diantara calon investor pemula yang kurang paham tentang bagaimana cara memilih saham yang berpeluang menghasilkan keuntungan. Selain itu, Investor yang sudah lama berkecimpung di dunia saham dapat menganalisa melalui metode penelitian ini bagiamana memilih saham yang tentunya mendapatkan banyak Return lagi bagi mereka yang sudah berada lama di dunia saham tersebut. Selain itu, optimasi portofolio saham adalah metode pengalokasian aset saham dari investor dengan tujuan menyeimbangkan risiko dan pengembalian. Pada penelitan ini dilakukan optimasi portofolio saham berdasarkan data saham yang tercatat pada indeks saham IDX30. Data yang diambil merupakan data mingguan dari tahun 2010 sampai dengan tahun 2021. Evaluasi kinerja dilakukan dengan cara perbandingan antara kedua metode yaitu Mean Absolute deviation(MAD) dan Mean Absolute deviation-Entropy. Entropy, di sisi lain, kedua metode ini digunakan karena memungkinkan berat masing-masing bobot saham menjadi lebih tersebar atau terdifersifikasi. Selain itu, dilakukan evaluasi untuk membandingkan kinerja kedua portofolio, model multiguna MAD-Entropy, untuk mengetahui dampak entropi terhadap mitigasi risiko portofolio.